بررسی و رتبه بندی افشای ابعاد، مؤلفه‌ها‎ ‎و‎ ‎شاخص های‎ ‎سرمایه فکری به روش سلسله مراتبی در شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران

نویسندگان
1 استاد و عضو هیئت علمی گروه حسابداری دانشگاه مازندران، ایران (نویسنده مسئول)
2 دانشیار و عضو هیئت علمی گروه حسابداری دانشگاه مازندران، ایران. h.fakhari@umz.ac.ir
3 دانشیار و عضو هیئت علمی گروه حسابداری دانشگاه مازندران، ایران y.kamyabi@umz.ac.ir
4 دانشجوی دوره دکتری حسابداری دانشگاه مازندران، ایران، saeedpakdelan@yahoo.com
چکیده
نقش سرمایه فکری و تأثیر انکارنکردنی آن در موفقیت شرکت‌ها، اهمیت شناسایی و افشای اطلاعات مربوط به سرمایه فکری را دوچندان می کند. از طرفی در حال حاضر در ایران مقررات و استانداردهای مشخصی برای افشای سرمایه فکری در گزارشهای مالی در سطح شرکتها وجود ندارد. پژوهش حاضر بدنبال تعیین مدلی برای رتبه بندی اهمیت افشای ابعاد، مؤلفه‌ها و شاخص‌های سرمایه فکری در ایران به روش سلسله مراتبی می‌باشد. ابتدا نظر تعداد 32 نفر از خبرگان شامل 8 نفر اساتید دانشگاه، 8 نفر مدیران مالی شرکت‌ها، 8 نفر اعضای جامعه حسابداران رسمی ایران و 8 نفر معامله گر کارگزاران بورس در مورد اهمیت افشای سرمایه فکری شامل 61 معیار در قالب 30 شاخص، 10 مولفه و 3 بعد اصلی در سال 1397بررسی می‌شود. از نظر خبرگان در سطح ابعاد، سرمایه انسانی دارای رتبه یک اهمیت افشا و سرمایه رابطه‌ای و ساختاری در رتبه‌های بعدی هستند. در رتبه بندی نهایی بین شاخص ها، اطلاعات بهره وری کارکنان و اطلاعات قومیتی و جنسیتی کارکنان به ترتیب ‏‏ بالاترین و پایین ترین درجه اهمیت افشا را دارند. هدف دوم پژوهش به بررسی وضعیت افشای سرمایه فکری در شرکت‌ها ی پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از روش تحلیل محتوا می‌پردازد. از اطلاعات مالی 118 شرکت در دوره 1391 تا 1395 استفاده گردید. بیشترین نمره افشا در شرکت‌ها مربوط به سرمایه انسانی و کمترین آن متعلق به سرمایه ساختاری است که منطبق با نظرات خبرگان از نظر اهمیت افشای ابعاد سرمایه فکری است. 59 درصد شرکت‌ها،60 الی 70 درصد شاخص‌های سرمایه فکری (61 شاخص) را افشا نمی‌کنند.
کلیدواژه‌ها

عنوان مقاله English

Investigation and Ranking the Disclosure of Dimensions, Components and Indicators of Intellectual Capital by Analytical Hierarchy process (AHP) method in companies accepted in Tehran Stock Exchange

نویسندگان English

Esfandiar Malekian kale basti‎ 1
Hossein Fakhari 2
Yahya Kamyabi 3
saeed pakdelan 4
1 ‎‎ Full Professor, Mazandaran University, Iran (Corresponding author)
2 Associate professor, Mazandaran University, Iran(h.fakhari@umz.ac.ir)
3 Associate professor, Mazandaran University, Iran.(y.kamyabi@umz.ac.ir)
4 Ph.D. Student of Accounting, Mazandaran University, Iran. (saeedpakdelan@yahoo.com)
چکیده English

The present research seeks to determine the model for ranking the importance of disclosing the dimensions, components and indicators of intellectual capital in Iran through Analytical Hierarchy process (AHP) method. Initially, experts' views include university professors, corporate finance managers, Members of the Iranian Association of Certified Public Accountants and stock brokers are examined for the importance of disclosing intellectual capital, including 61 indicators in the form of 30 indicators, 10 components and 3 major dimensions. From the perspective of experts on the level of dimensions, human capital has ranked the importance of disclosure and structural capital and Relational in the next ranks. In the final ranking between indices, employees' productivity information and ethnicity and gender information are respectively the highest and lowest levels of disclosure. The second goal of this research is to investigate the status of intellectual capital disclosure in companies accepted in Tehran Stock Exchange using content analysis method. The financial information of 118 companies was used during 2012 to 2016. The highest scores of disclosure is in human capital companies, and the smallest is for the structural capital,which, according to experts, as the importance of disclosing the dimensions of intellectual capital. 59% of companies do not disclose 60-70% of intellectual capital indexes (61 indicators).

کلیدواژه‌ها English

Disclosure of intellectual capital
Disclosure of human capital
Disclosure of Structural Capital
Disclosure of Relational Capital
Analytical Hierarchy process (AHP) method
ایزدی نیا، ناصر؛ ایمانی، کریم و روح اللهی، وحید. (1393)، چارچوب نظری جامع برای افشای داوطلبانه سرمایه فکری، فصلنامه دانش و پژوهش حسابداری، شماره 37، صص 8-22.
‎1)‎ Abdullaha, D. and Sofiana, S. (2012). The Relationship between Intellectual Capital and ‎Corporate Performance, Procedia – Social and Behaviora‌ ‌Sciences. 40:537–541.‎
رحمانی، علی ؛ عارف منش، زهره ؛ فرشی، زهرا. (1393)، تاثیر افشای سرمایه فکری بر هزینه سرمایه، راهبرد مدیریت مالی ، شماره 3، صص69-94.
‎2)‎ Berzkalne, I and Zelgalve, E .(2014). Intellectual Capital and Company Value, The ‎International Journal Procedia - Social and Behavioral Sciences. 24 : 887- 896.‎
علوی طبری ، سید حسین و عباس تفرش زهره .(1392)، تاثیر نظام راهبری شرکتی بر افشای سرمایه فکری، تحقیقات حسابداری و حسابرسی، شماره 17 ، صص 18-33.
‎3)‎ Bezhani, I .(2010). Intellectual Capital Reporting at UK Universities . Journal of ‎Intellectual Capital.11( 2): 179-207.‎
مشایخی، بتا؛ سیدی، سید جلال؛ زرگران،هستی. (1393)، بررسی عوامل مؤثر بر سرمایه فکری در شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران به تفکیک صنعت، دوازدهمین همایش ملی حسابداری، اردیبهشت ماه، دانشگاه شیراز.
‎4)‎ Bin Shaari, J.A and Bin Md. Isa , A. and Khalique , M. (2014). Predicting the Impact of ‎Intellectual Capital Management on the Performance of SMEs in Electronics Industry in ‎Kuching, Sarawak. The IUP Journal of Knowledge Management. 4: 53-61.‎
ملکیان، اسفندیار. (1376)، جامعیت گـزارشهـای سالانه و ویژگیهای مـالی شـرکت هـای پذیرفتـه شـده در سـازمان بـورس اوراق بهـادار تهـران، رساله دکتری، دانشکده علوم اداری ومـدیریت و بازرگانی دانشگاه تهران
‎5)‎ Bramhandkar,A,Erickson, s and Alebee, L.(2007). Intellectual capital and organizational ‎performance an Empirical study of the pharmaceuticalIndustry, Eckm.8th European ‎Conference on Knowledge Management. Barcelona.‎
همتی، هدی و جلیلی، آرزو. (1392)، بررسی میزان افشای اطلاعات سرمایه فکری در گزارش های مالی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، تحقیقات حسابداری و حسابرسی، شماره 21، صص 116-137.
‎6)‎ Deegan, C. (2006). Legitimacy theory, in Hoque, Z. (Ed.). Methodological Issues in ‎Accounting Research. Theories and Methods. Spiramus Press. London. 81-161.‎
‎7)‎ Deegan, C. and Samkin, G. (2009). New Zealand Financial Accounting. McGraw-Hill. ‎Sydney.‎
‎8)‎ Deep. R. and Pal Narwal . K. (2014). Intellectual Capital and its Association with ‎Financial Performance: A Study of Indian Textile Sector ,Int. J. Manag. Bus. Res. 4 (1): ‎‎43-54‎
‎9)‎ Ferreira, A., L and Branco, M. C. and Moreira, J. A. (2012). Factors influencing ‎intellectual capital disclosure by Portuguese companies. International Journal of ‎Accounting and Financial Reporting. 2: 278-298.‎
‎10)‎ Garcı´a-Meca, E. and Parra, I and Larra´n, M. and Martı´nez, I. (2005). The explanatory ‎factors of intellectual capital disclosure to financial analysts. The European Accounting ‎Review. 14 (1): 63-95.‎
‎11)‎ Guthrie, J. and Petty, R., Ferrier, F. and Wells,‎‌ ‌R. (1999). There is no accounting for‌ ‌intellectual capital i‌ ‌Australia: A review of‌ ‌annual reporting practices and the internal‌ ‌measurement of intangibles, paper‌ ‌presented at Final Report, OECD‌ ‌Symposium on ‎Measuring and Reporting‌ ‌Intellectual Capital, Amsterdam, August.‎
‎12)‎ Guthrie, J. and Petty, R. and Ricceri, F. (2006). The voluntary reporting of intellectual ‎capital: comparing evidence from Hong Kong and Australia. Journal of Intellectual ‎Capital. 7(2) : 254-71.‎
‎13)‎ Jensen, M. and Meckling, W.H. (1976), Theory of the firm: managerial behavior, agency ‎costs and ownership structure, Journal of Financial Economics, Vol. 3 No. 4, . 305-60.‎
‎14)‎ Karami, GH. and Seyyedi, J. and Ghaznavi, S. (2014). Towards Identifying and‌ ‌Disclosing Intellectual Capital. International Journal of Business and‌ ‌Social Research ‎‎(IJBSR). 4:125-164.‎
‎15)‎ Li, J. and Mangena, M. and Pike, R. (2012). The effect of audit committee characteristics ‎on intellectual capital disclosure. The British Accounting Review. 44 (2):98–110.‎
‎16)‎ Li, J. and Pike, R. and Haniffa, R. (2008). Intellectual capital disclosure and‌ ‌corporate ‎governance structure in UK firms. Accounting & Business‌ ‌Research. 38(2):137–159.‎
‎17)‎ Mangena, M. and Pike, R., Li J. (2010). Intellectual capital disclosure practices and ‎effects on the cost of equity capital: UK evidence. The Institute of Chartered ‎Accountants of Scotland, London.‎
‎18)‎ Marr, B. and Gray, D. and Neely, A. (2003). Why Do Firms Measure Their Intellectual ‎capital?. Journal of Intellectual Capital.12(3) : 441-464.‎
‎19)‎ Min Lu, W. and Kang Wang, W. and Qian Long K. (2014). Intellectual capital and ‎performance in the Chinese life insurancendustry. Journal of omega.42: 65-74.‎
‎20)‎ Mouritsen, M. and Bukh, P.N. (2003). Perceived Wisdom. Financial Management. ‎‎32:147-159.‎
‎21)‎ Oliveira, L. and Rodrigues, L. and Craig, R. (2006), Firm-specific determinants of ‎intangibles reporting: evidence from the Portuguese stock market. Journal of Human ‎Resource Costing & Accounting. 10 (1) : 11-33.‎
‎22)‎ Orens, R. and Aerts, W. and Lybaert, N. (2009). Intellectual capital disclosure cost of ‎finance and firm value. Management Decision 47 (10): 1536-1554.‎
‎23)‎ Schneider, A. and Samkin, G. (2008). Intectual capital reporting by the New Zealand ‎local government sector. Journal of Intellectual Capital.. 9 (3): 456-86.‎
‎24)‎ Scott, W. R. (2012). Financial Accounting Theory. Sixth Edition. Person‌ ‌Canada. NJ. ‎‎104-110.‎
‎25)‎ Singh, I. and Van der Zahn, J. (2008). Determinants of intellectual capital disclosure in ‎prospectuses of initial public offerings. Accounting and Business Research. 38 (5): 409-‎‎31.‎
‎26)‎ Sonnier. M. (2008). Intellectual Capital Disclosure: High-Tech Versus Traditional. 217-‎‎220‎
‎27)‎ Sumedrea, S. (2014). Intellectual Capital and Firm Performance: A Dynamic Relationship ‎in Crisis Time. Journal of Procedia Economics and Finance. 6:137–144‎
‎28)‎ Taliyang, S.M. and Abdul Latif, R. and Mustafa, N.H. (2011). The Determinates of ‎Intellectual Capital Disclosure among Malaysian Listed Companies. International Journal ‎of Management and Marketing Research, 4(3): 25-33.‎
‎29)‎ Tayles, M. and Bramley, A. and Adshead, N. and Farr, J. (2002). Dealing with the‌ ‌Management of Intellectual Capital : The Potential Role of Strategic Management‌ ‌Accounting. Accounting, Auditing & Accountability Journal. 15: 251-267.‎
‎30)‎ Venugopal, D. and Subha, M. V. (2012). Intellectual capital and value creation ‎efficiency-An empirical investigation into the intellectual capital and financial ‎performance of Indian software industry. European Journal of Social Sciences. 33(1):119-‎‎132.‎
‎31)‎ Vergauwen, P. and Alem, F. (2005). Annual reports IC disclosures in The Netherlands. ‎France and Germany. Journal of Intellectual Capital. 6 (1): 89-104.‎
‎32)‎ White, G. and Lee, A. and Tower, G. (2007). Drivers of voluntary intellectual capital ‎disclosure in listed biotechnology companies. Journal of Intellectual Capital. 8 (3): 517-‎‎37.‎
‎33)‎ Whiting, R.H. and Miller, J.C. (2007). Voluntary disclosure of intellectual capital in New ‎Zealand annual reports and the ‘hidden value’. Journal of Human Resource Costing & ‎Accounting. 12 (1): 26-50.‎
‎34)‎ Williams, S. M. (2000). Is Company’s Intellectual Capital Performance and‌ ‌Intellectual ‎Capital Disclosure Practices Related? Evidence from Publicly Listed‌ ‌Companies from the ‎FTSE 1000. Working Paper (Presented at McMasters Intellectual‌ ‌Capital Conference, ‎Hamilton Ontario). ‎‌ ‌
‎35)‎ Wolk, H.I. and Dodd, J. and Rozycki, J. (2013). Theory Accounting, Conceptual Issues ‎in a Political and Economic Environment. United Stated of America. Sega ‎publications.8:126-145.‎